退職年金
概要
退職年金は、労働者が退職する際に受け取る退職給付を会社の外の金融機関に積み立てておき、労働期間中に運用収益を加えて老後所得へ転換する制度である。2005年の「労働者退職給付保障法」施行により導入され、従来の退職金一時金中心の構造を年金中心の構造へ変えることを目標とする。韓国では2026年から退職年金の義務化（段階的）の議論が本格化し、制度改編の中心に位置している。
主要な内容
制度の3つの形態
- 確定給付型（DB）: 退職時に受け取る給付が事前に確定される。通常「30日分以上の平均賃金 × 勤続年数」で算定され、運用の責任とリスクは使用者（会社）が負担する。労働者は運用に関与しない。
- 確定拠出型（DC）: 会社が毎年、年間賃金総額の1/12以上を労働者の口座に納入し、労働者が自ら運用指図を行う。運用成果に応じて退職給付が変わり、追加納入（IRP）も可能である。
- 個人型退職年金（IRP）: 退職金を移管したり、個人が自由に納入できる個人口座。転職・退職時に受け取った退職給付を保管する通算口座の役割を果たし、所得控除の対象となる納入も可能である。
積立と運用
DC型とIRP加入者は、預金、債券型ファンド、株式型ファンド、ETF、TDF（Target Date Fund）、リッツなど多様な商品に投資できる。ただし、危険資産（株式型など）の投資限度は総積立金の70%に制限され、個別商品ごとに組入比率の規制が適用される。投資教育（事前教育）を修了しなければ危険資産への投資はできない。
税制上の特典
年金口座（年金貯蓄＋IRP）の納入額について、最大900万ウォン（年金貯蓄600万ウォン＋IRP300万ウォン）まで所得控除が適用される。総給与5,500万ウォン以下は16.5%、超過は13.2%の控除率が適用され、IRPに追加納入した金額も控除の対象に含まれる。運用過程で生じた収益は課税繰延され、年金の形で受け取ると年金所得税（3.3〜5.5%）が適用され、一時金で受け取る場合（退職所得税）よりも有利である。
受給方式
退職給付は一時金または年金（年金受給）として受け取ることができる。年金として受け取るには55歳以降、加入期間5年以上などの要件を満たす必要があり、年間の年金受給限度（死亡前まで分割受給）を守らなければ税制上の特典が維持される。中途引出は、住宅購入、チョンセ保証金、6か月以上の療養など法定の事由に限って認められる。
デフォルトオプション（事前指定運用制度）
2022年に導入され、2023年7月12日から全面施行された制度で、労働者が運用指図を行わない場合、事前に指定した商品（超低リスク・低リスク・中リスク・高リスク等級）で自動的に運用される。DC型・IRP加入者は必ず1つ以上のデフォルトオプションを指定しなければならず、未指定の場合は事業場の規約に基づく商品で運用される。
保護措置
退職年金の積立金は、金融機関が破綻しても預金者保護（1人当たり5,000万ウォン、別途の保護限度の議論は継続）とは別に社外に積み立てられ、使用者の倒産時にも労働者に優先弁済権が認められる。また、監督当局は運用指図の不履行、手数料の過多、元利金保証商品への偏重などの問題を点検する。
最新の動向
2024〜2025年の退職年金市場は、積立金400兆ウォン突破と収益率の改善が核心キーワードである。従来、元利金保証型（預金）の比重が80%を上回っていた構造から脱し、実績配当型・TDF・ETFの組入が急速に増えている。金融当局は2024年に退職年金監督規程を改正し、総費用負担率（TER）の公示義務化、デフォルトオプション商品の成果・リスク指標の公開拡大、積立金300億ウォン以上の事業場の受託機関変更手続きの簡素化などを推進した。2025年には退職年金義務化ロードマップとともに、IRP所得控除限度の拡大（最大1,200万ウォンの議論）、年金受給段階の課税合理化、年金口座間の移転（ISA・年金貯蓄との連携）などが政策課題として議論されている。また、AIベースのロボアドバイザー助言サービス、ETF中心の低コスト運用、デジタルIRPプラットフォーム（モバイルアプリ）の拡散が市場の主要トレンドとして定着した。高齢化と超低出生率による老後所得の空白を埋めるための退職年金-国民年金-個人年金の3層体系強化が政策の大きな方向性である。
関連テーマ
- [[国民年金]]
- [[個人型退職年金(IRP)]]
- [[年金貯蓄]]
- [[退職金]]
- [[デフォルトオプション]]
- [[老後所得保障]]