2026년 3월 28일 · Unknown · financial · 출처 Yahoo Finance
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맞춤형 AI 프로세서가 대형 기술 기업들이 엔비디아(NVIDIA)의 그래픽 칩을 넘어 특정 모델과 작업 부하에 맞게 구축된 하드웨어로 눈을 돌리면서 입지를 넓혀가고 있습니다. 알파벳(Alphabet, 나스닥:GOOGL)은 자체 생성형 AI '제미니(Gemini)'를 위해 텐서 처리 장치(TPU)를 적극 활용하고 있으며, 오픈AI(OpenAI)와 앤트로픽(Anthropic)도 전용 반도체(전용 실리콘)에 주력하고 있습니다.
이러한 변화 속에서 브로드컴(나스닥:AVGO)이 핵심 공급자로 부상하고 있습니다. 이 칩 설계 기업은 구글의 TPU를 7세대에 걸쳐 협력해 왔으며, 오픈AI와는 10기가와트 규모의 맞춤형 AI 가속기 개발을 지원하는 다년간의 파트너십을 체결했습니다. 또한 회사는 AI 칩 매출이 2027년 말까지 1,000억 달러에 이를 것으로 전망하고 있습니다.
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브로드컴은 2025년 순매출이 24% 증가한 638억 달러, 희석 주당순이익(EPS)이 40% 오른 6.82달러를 기록했다고 밝혔습니다. 주가는 약 3% 하락했습니다.
대만의 TSMC(타이완 반도체 제조, 뉴욕증시:TSM)는 이 호황 속 생산 측면에서 강점을 보이고 있습니다. 이 파운드리 기업은 브로드컴 및 기타 많은 반도체 업체들을 위한 칩을 제조하며, 글로벌 순수 파운드리 시장의 72% 점유율을 차지하고 있습니다. 2025년 매출은 35.9% 증가한 1,224억 2,000만 달러, 희석 EPS는 46.4% 상승했습니다.
월스트리트는 두 주식 모두에 대해 매수(Buy) 등급을 부여하고 있습니다. 제 생각에 TSMC는 글로벌 선도적인 칩 제조사로서 반도체 공급망의 핵심에 위치해 산업 내 대부분의 주요 설계사들을 위한 첨단 칩을 생산함으로써 전방위적인 우위를 점하고 있습니다.
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